В петък американските фондови индекси приключиха с солидни повишения. S&P 500 нарасна с 0,42%, а Nasdaq 100 се повиши с 0,29%. Dow Jones Industrial Average се укрепи с 0,29%.

Днешното разпродаване беше особено болезнено за Азия. Индексът MSCI Asia Pacific се понижи с около 1,6%, а южнокорейският KOSPI се срина с приблизително 7%. Технологичният сектор отново беше във фокуса: акциите на SK Hynix се срутиха с около 12%. Фючърсите върху Nasdaq 100 спаднаха с 1,1%, а европейските акции се очаква да отворят с около 1% по-ниско.

Пазарите навлизат в решаваща седмица, която съвпада с ново изостряне на напрежението в Близкия изток, а инвеститорите трябва едновременно да преработят три големи теми: началото на отчетния сезон, данните за инфлацията в САЩ и първото изслушване на председателя на Fed Kevin Warsh пред Конгреса. Nomura International Wealth Management очаква юли да бъде волатилен месец за акциите, движен основно от опасения за инфлацията и повишенията на лихвите. Възобновяването на военните действия с Иран само увеличава риска.

Именно възобновените сражения предизвикаха днешното разпродаване. В неделя американските сили извършиха нов удар по Иран, насочен към отслабване на способността на страната да атакува търговски кораби в Ормузкия проток, съобщи US Central Command. Това беше четвъртият кръг удари след ирански атаки с дронове и ракети срещу съюзници на САЩ, включително Кувейт, Йордания и Катар. В отговор IRGC подпали няколко големи складове за ракети и гориво във военновъздушната база Prince Hassan в Йордания. Мащабът на взаимните удари е осезаемо по-голям в сравнение с предишните размени.

Ключовата пазарна неизвестна остава статутът на протока, като страните дават противоречиви сведения. Иран твърди, че водният път е затворен, докато американските военни и морски власти настояват, че корабоплаването продължава по южен маршрут.

Пазарите на суровини и валути реагираха рязко и категорично. Brent скочи с 4% и надхвърли 79 долара за барел на фона на противоречивите информации за статута на протока и новите спекулации за прекъсвания в доставките. Доларът, традиционното „убежище“ при кризи в Близкия изток, поскъпна спрямо валутите от G10, тъй като по-високите цени на петрола засилиха очакванията за повишения на лихвите от Fed в опит да овладее инфлацията. Тази динамика удари недоходоносните благородни метали: златото поевтиня с 1,4% до около 4 060 долара за тройунция, а среброто се срина с близо 3% до около 58,10 долара.

Доходността по щатските държавни облигации се повиши по цялата крива, като доходността по особено чувствителните към лихвените проценти двугодишни книжа достигна най-високото си ниво от февруари 2025 г.

От техническа гледна точка дневната графика показва, че непосредствената задача пред купувачите е да преодолеят нивото на съпротива при 7 544 долара. Такова развитие би потвърдило възходящото движение и би отворило път към 7 574 долара. Задържането над 7 600 долара допълнително би затвърдило позициите на купувачите. В низходяща посока купувачите трябва да защитят нивото от 7 518 долара. Пробив под това ниво вероятно ще върне индекса към 7 494 долара и ще отвори път към 7 474 долара.