Revue des transactions et conseils de trading pour le yen japonais

Un test du prix à 158,68 s’est produit alors que l’indicateur MACD commençait à repartir à la hausse depuis la ligne zéro, ce qui a confirmé un point d’entrée correct pour acheter le dollar. En conséquence, la paire n’a progressé que d’environ 10 pips, et cela s’est arrêté là.

Le yen s’est retrouvé du côté des perdants. Après les déclarations de Beth Hammack, le dollar a augmenté et l’USD/JPY a reçu un soutien supplémentaire, mais la paire n’a pas réussi à conserver ses sommets hebdomadaires aujourd’hui. La présidente de la Federal Reserve de Cleveland a déclaré que le retour de l’inflation à 2 % nécessiterait une politique restrictive, et elle a étayé cette position par les données. Le core PCE en août a atteint 3,4 % contre 2,7 % un an plus tôt, et le core (hors alimentation et énergie) est monté à 3,0 % après 2,9 %. Pour le yen, le point essentiel est que la Fed ne voit aucune raison de se précipiter. Le marché du travail reste stable — le chômage est à 4,2 % — et Hammack estime que la hausse des rendements ne rend pas encore les conditions financières réellement restrictives. Cela confère à la monnaie américaine une résistance supplémentaire. Malgré le repli intrajournalier d’aujourd’hui, je pense que le yen restera sous pression tant que la politique de la Fed restera restrictive.

Les données publiées aujourd’hui au Japon ont été plus faibles qu’attendu, mais le yen ne s’en est pas trouvé affecté. Lors de la séance asiatique, il s’est renforcé face au dollar malgré ces chiffres décevants. La croissance du crédit bancaire en septembre s’est élevée à 5,3 % contre une prévision de 5,5 %, et le deuxième indicateur de crédit est ressorti à 5,7 % contre 5,8 % attendu. Les chiffres les plus marquants concernaient les prix : l’indice des prix de gros des entreprises (corporate goods PPI) a reculé de 0,3 % sur un mois, alors que le consensus anticipait une hausse de 0,5 %, et en glissement annuel, il a ralenti à 6,8 % après 7,6 % (le marché prévoyait une stabilisation). Ce résultat suggère que les pressions inflationnistes dans l’économie japonaise s’atténuent, ce qui, en principe, affaiblit l’argument en faveur d’un resserrement de la part de la BoJ. Le plus intéressant, c’est que le marché a à peine réagi : le yen a continué de se renforcer face au dollar, et ces chiffres faibles n’ont pas interrompu ce mouvement.

Pour la stratégie intrajournalière, je m’appuierai principalement sur les Scénarios 1 et 2.

Scénarios d'achat

Scénario 1 : Acheter USD/JPY aujourd’hui près de 158,39 (ligne verte sur le graphique), avec un objectif à 158,66 (la ligne verte plus épaisse sur le graphique). Aux alentours de 158,66, je prévois de clôturer les positions longues et d’ouvrir des positions courtes en sens inverse (en visant un retournement de 30 à 35 pips à partir de ce niveau). Il est préférable de revenir à l’achat de la paire sur des corrections et des replis marqués. Important : avant d’acheter, assurez-vous que le MACD est au‑dessus de zéro et qu’il commence seulement à repartir à la hausse à partir de ce niveau.

Scénario 2 : Envisagez également d’acheter si le prix teste 158,20 à deux reprises alors que le MACD se trouve en zone de survente. Cela limiterait le potentiel de baisse et déclencherait un retournement à la hausse. Attendez-vous alors à des mouvements vers les niveaux opposés de 158,39 et 158,66.

Scénarios de vente

Scénario 1 : Envisagez de vendre USD/JPY uniquement après une cassure sous 158,20 (ligne rouge sur le graphique), ce qui devrait entraîner une baisse rapide. L’objectif principal des vendeurs est 157,95, niveau auquel je prévois de clôturer les positions courtes et d’ouvrir immédiatement des positions longues en sens inverse (en visant un retournement de 20 à 25 pips à partir de ce niveau). Les vendeurs peuvent revenir à tout moment — il suffit d’un signal de la banque centrale. Important : avant de vendre, assurez-vous que le MACD est au‑dessous de zéro et qu’il commence seulement à repartir à la baisse à partir de ce niveau.

Scénario 2 : Envisagez également de vendre si le prix teste 158,39 à deux reprises alors que le MACD se trouve en zone de surachat. Cela limiterait le potentiel de hausse et déclencherait un retournement à la baisse. Attendez-vous alors à des replis vers les niveaux opposés de 158,20 et 157,95.

Ce que montre le graphique :

Fine ligne verte — prix d’entrée auquel vous pouvez acheter l’instrument.

Large ligne verte — prix approximatif auquel vous pouvez placer un Take Profit ou encaisser vos bénéfices manuellement, car une poursuite de la hausse au‑delà de ce niveau est peu probable.

Fine ligne rouge — prix d’entrée auquel vous pouvez vendre l’instrument.

Large ligne rouge — prix approximatif auquel vous pouvez placer un Take Profit ou encaisser vos bénéfices manuellement, car une poursuite de la baisse en dessous de ce niveau est peu probable.

Indicateur MACD. Lors de l’entrée sur le marché, il est important de tenir compte des zones de surachat et de survente.

Important. Les traders Forex débutants doivent être très prudents lorsqu’ils décident d’entrer sur le marché. Il est préférable de rester à l’écart avant la publication de rapports fondamentaux majeurs afin d’éviter d’être pris dans de brusques mouvements de prix. Si vous décidez de trader pendant les annonces, placez toujours des ordres stop pour minimiser les pertes. Sans ordres stop, vous pouvez perdre très rapidement la totalité de votre dépôt, en particulier si vous n’appliquez pas de gestion du capital et que vous tradez avec de gros volumes.

Rappelez‑vous : un trading réussi nécessite un plan de trading clair, comme dans l’exemple ci‑dessus. Les décisions de trading spontanées, basées uniquement sur la situation immédiate du marché, constituent par définition une stratégie perdante pour un trader intrajournalier.